大市评述:
香港本地事件迎来转机,市场情绪出现反转,近期一直被抑制的港股昨日出现暴力反弹,权重股同时飙升,带动恒指急涨。从今年以来的股价走势来看,恒指的表现明显弱于A股,其影响因素之一就是香港本地事件,若该事件能得到有效解决,港股势必迎来短暂的补涨机会,也就是说,随着资金的持续流入,恒指短期继续向上的概率较大。不过,需要注意的是,影响恒指大盘蓝筹股估值的宏观因素依然存在,不应对此次反弹抱有太大的幻想,等待指数冲高后,获利了结或是最佳的操作策略。从技术形态上看,此次反弹应该会回补前期快速下跌时的两个跳空缺口,再继续向上将充满压力。
个股点评:中信证券(06030.HK)
业绩符合预期,看好其投行业务
中信证券股份有限公司成立于1995年10月,2003年在上海证券交易所挂牌上市交易,2011年在香港联合交易所挂牌上市交易。中信证券第一大股东为中国中信有限公司(系中信集团的控股子公司),现持股比例16.50%。投资要点主要有:
首先,上半年业绩表现出一定的韧性。2019年上半年,公司净利润同比增长15.8%至64亿元人民币(单位,下同),符合预期。佣金和手续费收入同比下跌3.8%至102亿元;利息收入同比下降8.9%至66亿元。然而,由于沪深300指数在上半年飙升27%,公司的净投资收益跃升55.8%至72亿元,这是推动上半年利润增长的主要动力。
其次,投行业务保持行业领先地位。中信证券上半年股权及债权承销额市占率均列市场首位,尤其是在股权市场整体融资规模同比收缩13.2%的情况下,市占率进一步提升至20%及14%。目前IPO储备项目136家,科创板服务企业14家,未来投行业务具备稳定增长基础。
再次,收购广州证券将增强公司在华南地区的经营实力,并享受粤港澳大湾区政策红利。
重点资讯:
1.中证报头版:降准空间打开。国务院常务会议释放了稳增长政策加码信号。宏观经济政策的逆周期调节力度将加大,财政政策与货币政策的协调性将增强,“普遍降准”与“定向降准”的提法更是意味着货币政策预调微调力度不小,降准可期。
2.据新华社报道,香港特别行政区行政长官林郑月娥4日发表电视讲话,提出打破目前困局的四项行动,包括:保安局局长在立法会复会后,按《议事规则》动议撤回条例草案;全力支持监警会的工作;从本月起,行政长官和所有司局长会走入社区与市民对话,一起探讨解决方法;邀请社会领袖、专家和学者,就社会深层次问题进行独立研究及检讨,向政府提出建议。
3.富时罗素宣布对富时中国A50等指数季度审核变更,将于9月23日起生效。其中,富时中国A50新纳入中国国旅和上海机场,删除中国铁建和北京银行。同时,华泰证券、牧原股份、万华化学、中国重工、京东方A进入备选名单,备选名单即刻生效。
4.P2P网贷机构将全面接入征信体系。互联网金融风险专项整治工作领导小组、网络借贷风险专项整治工作领导小组联合发布通知,要求各地组织辖内在营的P2P网贷机构接入金融信用信息基础数据库运行机构、百行征信等征信机构。
5.深圳市工信局局长贾兴东在“深圳市5G建设动员大会”上提出,“到2019年底,深圳市共建成5G基站1.5万个,到2020年8月底,累计建成5G基站4.5万个。率先实现全市5G网络全覆盖。”
公司简讯:
1.信利国际(00732.HK)宣布,集团于2019年8月的未经审核综合营业净额约为19.86亿港元,较2018年8月的未经审核综合营业净额约17.80亿港元增加约11.6%。集团截至2019年8月31日止8个月的未经审核累计综合营业净额约为141.12亿港元,较截至2018年8月31日止八个月的累计综合营业净额约122.97亿港元增加约14.8%。
2.佐丹奴国际(00709.HK)公告,于2019年8月22日,公司全资附属Eletop与AlMajal及GiordanoUAE订立协议,据此,Eletop已自AlMajal收购GiordanoUAE的余下51%法定权益及20%经济权益,代价为265万美元。
3.南京熊猫电子(00553.HK)公告,公司于2019年9月4日收到中国华融资产管理股份有限公司发来的关于减持计划的书面文件,中国华融因自身经营需求,拟减持不超过913.8万股A股,占公司总股本1%。
4.2019年9月2日,银河娱乐(00027.HK)获TheCapitalGroupCompanies,Inc以每股均价48.1650港元,增持400万股,总价约1.93亿港元。增持后,TheCapitalGroupCompanies,Inc.持有权益的股份数目433,412,650股,占已发行的有投票权股份百分比10.00%。
5.2019年8月29日,青岛啤酒股份(00168.HK)获摩根大通以每股均价52.4280港元,增持213.54万股,总价约1.12亿港元。增持后,摩根大通持有权益的股份数目47,296,637股,占已发行的有投票权股份百分比7.22%。
作者:艾德证券期货研究部
免责声明:通过本文发布给阁下的资料包含的所有观点、新闻、分析、报价或其它信息仅为一般市场评论,并非构成投资建议,也并非劝诱或推荐阁下买入或卖出任何金融产品。此外,本文内容是在没有考虑任何特定人士的具体投资目标或财务状况(包括存款规模,杠杆,风险接受程度和风险承担能力)的情况下编制的。任何参考历史价格行情走势仅为提供资讯之用且基于发布者自己的分析。艾德证券期货及发布者不承诺和保证该行情走势可能会在未来发生,因为过去的表现不一定会说明未来的结果。发布者相信本内容所包括的资讯的可靠性,但发布者不保证其准确性或完整性。阁下清楚发布者制作本资讯的目的并非影响您的投资决定,因此,对于阁下因信赖此类资讯或进行任何交易所造成的任何亏损,包括但不限于可能会有的盈利出现损失,艾德证券期货及发布者不承担任何责任。
2019-09-05
请先 ！